В 1930-е годы Шанхай поделен между жестокими бандами, и самой могущественной из них считается группировка «Топоры». Их бесчинства на улицах города порождают не только страх, но и юных подражателей. Один такой самонадеянный парень, выдав себя за члена банды, учиняет разгром в Свинарном переулке на окраине. Этот инцидент неожиданно развязывает настоящую войну: против грозных «Топоров» выходят обитатели бедных трущоб, каждый из которых виртуозно владеет кунг-фу.