Оставшись сиротой, мальчик Джонни переезжает в старинный шотландский замок к деду. Там он обретает необыкновенного друга — маленького дракона по имени Йоулер. Вместе они растут, но со временем наступают трудности. Столкнувшись с финансовыми проблемами, повзрослевший Джонни вынужден временно отдать Йоулера подозрительному бизнесмену, не догадываясь, что тот не планирует возвращать волшебного питомца.